Þetta ár byrjaði með sterkri hækkun á mörkuðum, en undanfarinn mánuð hafa jákvæðar viðhorf farið að spretta. Bilun Silicon Valley bankans vakti ótta um smit og í kjölfarið bankaáhlaup, sem voru aðeins að hluta til á móti aðgerðum alríkisstjórna. En það er vaxandi samstaða um að það hafi verið alríkisaðgerðirnar sem settu skilyrðin fyrir bankakreppunni þegar seðlabankinn hækkaði vexti til að berjast gegn verðbólgu. Nú eru fjárfestar að reyna að takast á við afleiðingarnar: kraumandi bankavandræði, viðvarandi há verðbólgu og hækkaðir vextir.
En það er ekki allt sem er ömurlegt. Samkvæmt Mike Wilson, yfirmanni bandarískra hlutabréfaráðgjafa hjá Morgan Stanley, gæti það sem við sjáum núna boðað upphafið á endalokunum á björnamarkaðinum. Þó að markaðurinn sé sveiflukenndur lýsir Wilson jákvæðu skipulagi fyrir fjárfesta sem vilja halda hlutabréfum til langs tíma.
„Frá sjónarhóli hlutabréfamarkaðarins þýða [nýleg] atburðir að lánsfjárframboð fer minnkandi fyrir stóran hluta hagkerfisins, sem gæti verið hvatinn sem loksins sannfærir markaðsaðila um að hagnaðaráætlanir séu of háar. Við höfum beðið þolinmóð eftir þessari viðurkenningu því með henni fylgir raunverulegt kauptækifæri... Við teljum að þetta sé nákvæmlega hvernig björnamarkaðir enda,“ sagði Wilson.
Hlutabréfasérfræðingarnir hjá Morgan Stanley fylgja eftir Wilson og benda á hlutabréfin sem bjóða upp á traust tækifæri til langs tíma. Með því að nota TipRanks vettvanginn höfum við skoðað upplýsingarnar um þrjá af þessum valum; hver hefur sterka kaupeinkunn frá götunni ásamt tveggja stafa uppbótarmöguleika. Við skulum skoða nánar.
United Health Group (UNH)
Í fyrsta lagi er stærsti sjúkratryggingaaðili heims, UnitedHealth. Fyrirtækið er fyrst og fremst veitandi sjúkratrygginga og í samstarfi við vinnuveitendur, þjónustuveitendur og stjórnvöld gerir það heilsugæslu aðgengilega meira en 151 milljón manns.
Umfang þessarar starfsemi er sýnilegt í afkomuskýrslum félagsins. Á síðasta ársfjórðungi, 4Q22, sýndi UnitedHealth ársfjórðungslega topplínu upp á 82.8 milljarða dala, 12% aukningu á milli ára og um 270 milljónir dala umfram væntingar. Á botninum var félagið með 5.34 Bandaríkjadala hagnað á hlut sem ekki er reikningsskilavenju, sem er 19% aukning á milli ára og yfir samstöðumati upp á 5.17 dali. Fyrir allt árið var UnitedHealth með tekjur upp á 324 milljarða dala, sem er 13% hagnaður á milli ára. Leiðréttur hagnaður fyrirtækisins fyrir heilt ár nam 22.19 dali á hlut.
Þegar horft er fram á veginn stefnir UNH í átt að 357 til 360 milljörðum dala í tekjur fyrir árið 2023 og spáir því að 24.40 til 24.90 dali verði í leiðréttan nettó hagnað á hlut.
Fimm stjörnu sérfræðingur Erin Wright, sem fjallar um þetta hlutabréf fyrir Morgan Stanley, leggur fram einfalt mál fyrir fjárfesta til að íhuga, og segir: „Í sjúkratryggingum er stærðin konungur og UNH er stærsti þjóðtryggingaaðilinn með þrjú efstu sætin í næstum öllum tryggingum. mörkuðum. Við trúum því að þolgæði fjölbreyttra fyrirtækja UNH muni skapa langtíma tveggja stafa tekjuvöxt með miklum sýnileika sem besti flokkurinn lóðrétt samþættur MCO í mjög varnarflokki.
Í þessu skyni metur Wright UNH hlutabréf sem yfirvigt (þ.e. kaupa), og verðmarkmið hennar upp á $587 felur í sér hagnað upp á ~22% á eins árs tímabili. (Til að horfa á afrekaskrá Wright, smelltu hér)
Á heildina litið er sterk kaup samstaða um þetta hlutabréf studd af 10 nýlegum umsögnum greiningaraðila, með 9 til 1 sundurliðun sem styður kaup fram yfir hald. Meðalverðsmarkmið hlutabréfa, $599.33, gefur til kynna möguleika á 24% hækkun til eins árs frá núverandi hlutabréfaverði, $481.82. Sem lítill bónus greiðir félagið einnig reglulegan arð sem nú skilar 1.4% árlega. (Sjá hlutabréfaspá UNH)
T-Mobile US (TMUS)
Næsta Morgan Stanley val sem við erum að skoða er annar risi í iðnaði þess. T-Mobile er eitt þekktasta nafnið í bandarískum þráðlausum viðskiptum og er næststærsti veitandi þráðlausrar netþjónustu á Bandaríkjamarkaði.
Í lok árs 2022 var félagið með 1.4 milljónir nýrra eftirágreiddra reikninga á árinu og heildarfjöldi nettó viðskiptavina upp á 113.6 milljónir. T-Mobile er leiðandi í útbreiðslu 5G þjónustu í Bandaríkjunum og státar af 2.6 milljón háhraða internetviðskiptavinum í lok árs 2022.
Mikill fjöldi viðskiptavina og mikil markaðshlutdeild hafa leitt til sterkrar afkomu. Síðasta ársfjórðungslega útgáfa T-Mobile, fyrir 4F22, sýndi 1.18 dali í GAAP EPS, sló spána um 8 sent, eða 7%, og hækkaði um 247% á milli ára.
Fyrirtækið náði þessum hagnaðarárangri þrátt fyrir hóflega tekjumissi. Upphæð ársfjórðungsupphæðar upp á 20.3 milljarða dala var 39 milljónum dala undir væntingum og lækkaði um 2.4% á milli ára.
Frjálst sjóðstreymi skar sig hins vegar mjög úr. T-Mobile hagnaðist um 2.2 milljarða dollara í FCF fyrir fjórða ársfjórðung, og FCF-talan fyrir heilt ár, upp á 4 milljarðar dala, sýndi 7.7% „leiðandi“ aukningu í iðnaði á sama tíma og áður birtar ráðleggingar. Fjáröflun félagsins gerði það mögulegt að styðja við verðmæti hlutabréfa með því að endurkaupa 36 milljónir hluta árið 21.4 fyrir samtals 2022 milljarða dollara.
Þetta hlutabréf fékk hnakkann frá Simon Flannery, öðrum af 5 stjörnu sérfræðingum Morgan Stanley. Flannery skrifaði um TMUS: „Fyrirtækið hefur skýra vaxtarstefnu sem byggir fyrst og fremst á hlutabréfaaukningu á lykilmörkuðum, sem ekki hefur verið slegið í gegn: litlum bæ/dreifbýli, fyrirtæki og 100 efstu umsækjendur um markaðsnet. Að auki hefur T-Mobile verið leiðandi á föstu þráðlausu breiðbandi heima sem glænýtt markaðstækifæri fyrir fyrirtækið sem búist er við að verði 7-8 milljónir varamanna árið 2025.
Með því að fylgjast með þessari afstöðu fram á við metur Flannery TMUS hlutabréf yfirvigt (þ.e. kaupa) með $175 verðmarkmiði sem gefur til kynna ~22% upp á næstu 12 mánuði. (Til að horfa á afrekaskrá Flannery, smelltu hér)
Hvorki meira né minna en 14 sérfræðingar Wall Street hafa endurskoðað hlutabréf T-Mobile nýlega og þeir hafa gefið hlutabréfinu 12 kaup og 2 eignir fyrir sterka kaup samstöðueinkunn. Hlutabréfin eru í viðskiptum fyrir 143.90 dali, með meðalverðsmarkmið 181 dala sem bendir til ~26% hækkunarmöguleika í lok þessa árs. (Sjá TMUS hlutabréfaspá)
Thermo Fisher Scientific (TMO)
Við munum ljúka þessum lista yfir langtíma hlutabréfaval Morgan Stanley með Thermo Fisher Scientific, mikilvægum aðila á sviði rannsóknarstofurannsókna.
Thermo Fisher er framleiðandi og birgir rannsóknarstofubúnaðar - vísindatækja, efna og hvarfefna, sýnatöku- og prófunarbúnaðar og jafnvel rannsóknarstofutengd hugbúnaðarkerfi. Thermo Fisher vinnur með breiðum viðskiptavinahópi og þjónar öllum viðskiptavinum á hvaða sviði sem er sem felur í sér rannsóknarstofuvinnu; fyrirtækið hefur oft samskipti við fræðimenn, læknavísindamenn og ríkisaðila.
Þó að Thermo Fisher hafi mjög sérstakan sess, hefur það verið arðbært að útvega rannsóknarstofur í heiminum eftir heimsfaraldur. Á fjórða ársfjórðungi 4. ársfjórðungs skilaði bæði efsta og neðsta línan væntingar, jafnvel þótt þær stækkuðu ekki milli ára. Á efstu línunni voru ársfjórðungstekjur upp á 22 milljarða dala heilum 11.45 milljörðum dala yfir spánni, en á botnlínunni var 1.04 dala hagnaður á reikningsskilavenju 5.40 sentum á undan samstöðuáætlunum.
Thermo Fisher rak augun í Tejas Savant, sérfræðingi Morgan Stanley, sem skrifar: „Okkur líkar við TMO vegna breiddarinnar í eignasafni þess, fjölbreyttum viðskiptavinahópi og umfangi – eiginleikar sem við teljum að muni reynast hagkvæmir við að sigla hugsanlega samdrátt, auk verðbólguþrýstings og landfræðilega óvissu. Hagstæð útsetning TMO á lokamarkaði, PPI viðskiptakerfi og afrekaskrá yfir stöðugri framkvæmd í öllum veðri undirstrika traust okkar á langtímamarkmiði stjórnenda um lífrænan vöxt sem er 7-9% með hagvexti á milli unglinga á milli ára.“
Það kemur ekki á óvart að Savant metur TMO hlutabréf sem yfirvigt (þ.e. kaupa), en 670 dollarar hans benda til þess að hlutabréfið muni vaxa um 19% á næsta ári. (Til að horfa á afrekaskrá Savant, smelltu hér)
Á heildina litið hefur þetta hlutabréf tekið upp 14 nýlegar umsagnir sérfræðinga, og þar á meðal eru 12 kaup sem ofjafna 1 bið og 1 selja fyrir sterka kaup samstöðu einkunn. Meðalverðsmarkmið hlutabréfsins upp á $656.71 þýðir ~17% eins árs hagnað frá núverandi hlutabréfaverði $561.69. (Sjá TMO hlutabréfaspá)
Til að finna góðar hugmyndir um hlutabréfaviðskipti á aðlaðandi verðmati skaltu heimsækja TipRanks' Best Stocks to Buy, tól sem sameinar alla hlutabréfainnsýn TipRanks.
Afneitun ábyrgðar: Skoðanirnar sem koma fram í þessari grein eru eingöngu skoðanir greindra sérfræðinga. Efnið er aðeins ætlað til notkunar í upplýsingaskyni. Það er mjög mikilvægt að gera eigin greiningu áður en þú fjárfestir.
Heimild: https://finance.yahoo.com/news/end-bear-market-may-sight-204211341.html